財務(wù)分析指標(biāo)3

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1、一、償債能力狀況分析　　短期償債能力分析：　　1、流動比率：流動資產(chǎn)/流動負(fù)債　　2、速動比率：(流動資產(chǎn)-存貨)/流動負(fù)債　　3、現(xiàn)金比率：(現(xiàn)金+現(xiàn)金等價物)/流動負(fù)債　　4、現(xiàn)金流量比率：經(jīng)營活動現(xiàn)金流量/流動負(fù)債　　5、到期債務(wù)本息償付比例：經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量/(本期到期債務(wù)本金+現(xiàn)金利息支出)　　長期償債能力分析：　　1、資產(chǎn)負(fù)債率：負(fù)債總額/資產(chǎn)總額　　2、股東權(quán)益比例：股東權(quán)益總額/資產(chǎn)總額　　3、權(quán)益乘數(shù)：資產(chǎn)總額/股東權(quán)益總額　　4、負(fù)債股權(quán)比例：負(fù)債總額/股東權(quán)益總額　　5、有形凈值

2、債務(wù)率：負(fù)債總額/(股東權(quán)益-無形資產(chǎn)凈額)　　6、償債保障比率：負(fù)債總額/經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量　　7、利息保障倍數(shù)：(稅前利潤+利息費用)/利息費用8、現(xiàn)金利息保障倍數(shù)：(經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量+現(xiàn)金利息支出+付現(xiàn)所得稅)/現(xiàn)金利息支出二、營運能力分析　　1、存貨周轉(zhuǎn)率：銷售成本/平均存貨　　2、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率：賒銷收入凈額/平均應(yīng)收賬款余額　　3、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率：銷售收入/平均流動資產(chǎn)余額　　4、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率：銷售收入/平均固定資產(chǎn)凈額5、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率：銷售收入/平均資產(chǎn)總額三、盈利能力分析　　1、資產(chǎn)

3、報酬率：凈利潤/平均資產(chǎn)總額　　2、凈資產(chǎn)報酬率：凈利潤/平均凈資產(chǎn)　　3、股東權(quán)益報酬率：凈利潤/平均股東權(quán)益總額　　4、毛利率：銷售毛利/銷售收入凈額　　5、銷售凈利率：凈利潤/銷售收入凈額　　6、成本費用凈利率：凈利率/成本費用總額　　7、每股利潤：(凈利潤-優(yōu)先股股利)/流通在外股數(shù)　　8、每股現(xiàn)金流量：(經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量-優(yōu)先股股利)/流通在外股數(shù)　　9、每股股利：(現(xiàn)金股利總額-優(yōu)先股股利)/流通在外股數(shù)　　10、股利發(fā)放率：每股股利/每股利潤　　11、每股凈資產(chǎn)：股東權(quán)益總額/流通在外股

4、數(shù)　　12、市盈率：每股市價/每股利潤13、主營業(yè)務(wù)利潤率：主營業(yè)務(wù)利潤/主營業(yè)務(wù)收入*100%四、發(fā)展能力狀況分析　　1、營業(yè)增長率：本期營業(yè)增長額/上年同期營業(yè)收入總額　　2、資本積累率：本期所有者權(quán)益增長額/年初所有都權(quán)益　　3、總資產(chǎn)增長率：本期總資產(chǎn)增長額/年初資產(chǎn)總額　　4、固定資產(chǎn)成新率：平均固定資產(chǎn)凈值/平均固定資產(chǎn)原值一、常用財務(wù)指標(biāo)一般分類及計算　　一、償債能力指標(biāo)　?。ㄒ唬┒唐趦攤芰χ笜?biāo)　　1.流動比率=流動資產(chǎn)÷流動負(fù)債　　2.速動比率=速動資產(chǎn)÷流動負(fù)債　　3.現(xiàn)金流動負(fù)債比

5、率=年經(jīng)營現(xiàn)金凈流量÷年末流動負(fù)債×100%　?。ǘ╅L期償債能力指標(biāo)　　1.資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額÷資產(chǎn)總額　　2.產(chǎn)權(quán)比率=負(fù)債總額÷所有者權(quán)益　　二、營運能力指標(biāo)　　(一)人力資源營運能力指標(biāo)　　勞動效率=主營業(yè)務(wù)收入凈額或凈產(chǎn)值÷平均職工人數(shù)　　(二)生產(chǎn)資料營運能力指標(biāo)　　1.流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)情況指標(biāo)　　(1)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率(次)=主營業(yè)務(wù)收入凈額÷平均應(yīng)收賬款余額　　應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=平均應(yīng)收賬款×360÷主營業(yè)務(wù)收入凈額　　(2)存貨周轉(zhuǎn)率(次數(shù))=主營業(yè)務(wù)成本÷平均存貨　　存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=平均存

6、貨×360÷主營業(yè)務(wù)成本　　(3)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(次數(shù))=主營業(yè)務(wù)收入凈額÷平均流動資產(chǎn)總額　　流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期(天數(shù))=平均流動資產(chǎn)總額×360÷主營業(yè)務(wù)收入凈額　　2.固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=主營業(yè)務(wù)收入凈額÷固定資產(chǎn)平均凈值　　3.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=主營業(yè)務(wù)收入凈額÷平均資產(chǎn)總額　　三、盈利能力指標(biāo)　　(一)企業(yè)盈利能力的一般指標(biāo)　　1.主營業(yè)務(wù)利潤率=利潤÷主營業(yè)務(wù)收入凈額　　2.成本費用利潤率=利潤÷成本費用　　3.凈資產(chǎn)收益率=凈利潤÷平均凈資產(chǎn)×100%　　4.資本保值增值率=扣除客觀因素后的年末所有者

7、權(quán)益÷年初所百者權(quán)益×100%　　(二)社會貢獻(xiàn)能力的指標(biāo)　　1.社會貢獻(xiàn)率=企業(yè)社會貢獻(xiàn)總額÷平均資產(chǎn)總額　　2.社會積累率=上交國家財政總額÷企業(yè)社會貢獻(xiàn)總額　　四、發(fā)展能力指標(biāo)　　1.銷售(營業(yè))增長率=本年銷售(營業(yè))增長額÷上年銷售(營業(yè))收入總額×100%　　2.資本積累率=本年所有者權(quán)益增長額÷年初所有者權(quán)益×100%　　3.總資產(chǎn)增長率=本年總資產(chǎn)增長額÷年初資產(chǎn)總額×100%　　4.固定資產(chǎn)成新率=平均固定資產(chǎn)凈值÷平均固定資產(chǎn)原值×100%　　二、常用財務(wù)指標(biāo)具體運用分析　　1、變現(xiàn)

8、能力比率　　變現(xiàn)能力是企業(yè)產(chǎn)生現(xiàn)金的能力，它取決于可以在近期轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)金的流動資產(chǎn)的多少。　?。?）流動比率　　公式：流動比率=流動資產(chǎn)合計/流動負(fù)債合計　　意義：體現(xiàn)企業(yè)的償還短期債務(wù)的能力。流動資產(chǎn)越多，短期債務(wù)越少，則流動比率越大，企業(yè)的短期償債能力越強?！　》治觯旱陀谡Ｖ担髽I(yè)的短期償債風(fēng)險較大。一般情況下，營業(yè)周期、流動資產(chǎn)中的應(yīng)收賬款數(shù)額和存貨的周轉(zhuǎn)速度是影響流動比率的主要因素?！　。?）速動比率　　公式：速動比率=（流動資產(chǎn)合