《外匯培訓(xùn)知識》word版

《《外匯培訓(xùn)知識》word版》由會員上傳分享，免費在線閱讀，更多相關(guān)內(nèi)容在應(yīng)用文檔-天天文庫。

1、外匯知識教材--太平洋國際金融官方培訓(xùn)資料第一部分：基本知識外匯與外匯市場外匯：通俗來說，就是在國際市場上可以自由兌換的貨幣。專業(yè)來說，就是外國貨幣或以外國貨幣表示的能用于國際結(jié)算的支付手段。我國1996年頒布的《外匯管理條例》第三條對外匯的具體內(nèi)容做出如下規(guī)定：外匯是指：1、外國貨幣。包括紙幣、鑄幣；2、外幣支付憑證，包括票據(jù)、銀行的付款憑證、郵政儲蓄憑證等；3、外幣有價證券，包括政府債券、公司債券、股票等；4、特別提款權(quán)、歐洲貨幣單位；5、其它外幣計值的資產(chǎn)。外匯的起源：全面了解外匯，首先需要了解

2、它存在的原因。歷史造就了外匯市場，但對當(dāng)今的外匯交易商并非至關(guān)重要。我們略過冗長的歷史，例如布雷頓森林協(xié)定（BrettonWoodsaccord），而去關(guān)注外匯作為交換物品與服務(wù)的媒介，對其進行更具體的觀察分析。早先我們的祖先以貨換貨，這種易貨貿(mào)易顯然需要經(jīng)過漫長的協(xié)商以達(dá)成交易。而后金屬的出現(xiàn)，例如銅、銀及金被用于標(biāo)準(zhǔn)的量器，進而升級以促進商業(yè)。這個交換媒介被公眾作為耐用品及儲備接受和使用。最終，到中世紀(jì)晚期，各種白條(IOU)開始作為交換媒介流通。人們意識到，攜帶“貴重”的紙幣而不是貴重金屬具有顯

3、而易見的優(yōu)點。最終，穩(wěn)定的政府采取了紙質(zhì)貨幣，并以黃金儲備支持幣值。這就是金本位制。1944年7月布雷頓森林協(xié)定訂立了每盎司黃金35美元，及其它貨幣兌美元價格。1971年，尼克松總統(tǒng)(presidentNixon)暫停了金本位制，而用美元浮動兌換其他貨幣。外匯市場已發(fā)展為全球最大市場，日交易額約為2萬億美元。傳統(tǒng)意義上的機構(gòu)(同業(yè)銀行)市場，因為針對個人的在線貨幣交易的流行，使外匯交易日益民主化，并擴充了散戶市場。貨幣介紹：國際主要流通貨幣有美元、歐元、英鎊、澳元、加元、日元、瑞郎，由于外匯買賣是一項

4、國際性的交易行為，所以貨幣名稱必須統(tǒng)一，為了方便電腦化交易，各種貨幣的簡稱更有了國際標(biāo)準(zhǔn)，以免不同的地方出現(xiàn)不同的簡稱而產(chǎn)生混亂。國際標(biāo)準(zhǔn)貨幣簡稱是由三個英文字母拼成，為首的兩個字母是國際標(biāo)準(zhǔn)化組織所制定的貨幣發(fā)行國家代號，按國際慣例，通常用三個英文字母來表示貨幣的名稱，第三個英文即為該貨幣的英文代碼。歐元EUR英鎊GBP澳元AUD日元JPY瑞郎CHF美元USD加元CAD匯率及標(biāo)價方式：匯率，又稱匯價，指一國貨幣以另一國貨幣表示的價格，或者說是兩國貨幣的比價。在外匯市場上，匯率是以五位數(shù)字來顯示的，如

5、：歐元EUR1.2916英鎊GBP1.8818日元JPY111.73匯率的最小變化單位為“點”，即最后一位數(shù)的一個數(shù)字變化，如：歐元EUR0.0001英鎊GBP0.0001日元JPY0.01匯率分為：基本匯率和交叉匯率基本匯率：指美元和其它貨幣之間的比對，例：歐元/美元、英鎊/美元、澳元/美元、美元/日元、美元/加元、美元/瑞郎交叉匯率：指除美元以外其它貨幣之間的比對，例：歐元/日元、英鎊/瑞郎、瑞郎/加元……匯率的報價方式分為兩種：直接報價法和間接報價法。1、直接報價法以本國貨幣比對外國貨幣，例如：

6、歐元/美元EUR/USD1.2916，表示1歐元兌換1.2916美元直接報價的貨幣有三種：歐元、英鎊、澳元，除這三種外，其它都是間接報價2、間接報價法以外國貨幣比對本國貨幣，例如：美元/日元USD/JPY112.35，表示1美元兌換112.35日元間接報價的貨幣有：日元、加元、瑞郎……歐元/美元EUR/USD1.2916/21，表示歐元的買入價和現(xiàn)價為1.2916，而賣出價為1.2921行內(nèi)用語：在外匯交易時，通常會說買進和賣出，意思就是買進某種貨幣等于賣出美元，相反賣出某種貨幣時等于買進美元，因為在

7、匯市中美元是主要貨幣，即通常是以美元跟某種貨幣兌換。在外匯行業(yè)里，我們說“揸”就是買進的意思，而“沽”就是賣出的意思。跟期貨市場的“多”、“空”意思一樣?！捌絺}”的意思即1買1賣或1賣1買完成交易叫“平倉”?！?手”的意思即1張合約。例：買=揸=認(rèn)為該貨幣上升賣=沽=認(rèn)為該貨幣下跌外匯市場：指由銀行、自營交易商、大型跨國企業(yè)和投資者參與的，通過中介機構(gòu)或電訊系統(tǒng)聯(lián)系的，以各種貨幣為買賣對象的交易市場。目前世界上的金融商品市場有許多種，但概括起來可分為：股票市場、利息市場（包括債券、商業(yè)票據(jù)等）、黃金市

8、場（包括黃金、白金、銀）、期貨市場（包括糧食、棉、油等）、期權(quán)市場和外匯市場等。外匯市場之所以存在，是因為：1、貿(mào)易和投資：進出口商在進口商品時支付一種貨幣，而在出口商品時收取另一種貨幣。這意味著，它們在結(jié)清帳目時，收付不同的貨幣。因此，他們需要將自己收到的部分貨幣兌換成可以用于購買商品的貨幣。與此相類似，一家買進外國資產(chǎn)的公司必須用當(dāng)事國的貨幣支付，因此，它需要將本國貨幣兌換成當(dāng)事國的貨幣。2、投機：兩種貨幣之間的匯率會隨著這兩種貨幣之間的供需的變化而