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《淺談城市中產(chǎn)階層家庭投資理財(cái)規(guī)劃策略 畢業(yè)論文》由會(huì)員上傳分享,免費(fèi)在線閱讀,更多相關(guān)內(nèi)容在學(xué)術(shù)論文-天天文庫(kù)。
1、淺談城市中產(chǎn)階層家庭投資理財(cái)規(guī)劃策略1投資理財(cái)概述1.1個(gè)人投資理財(cái)?shù)亩x個(gè)人投資理財(cái),指的是個(gè)人或家庭的生活目標(biāo)得到滿足以后,再去投資于股票、債券、金融衍生工具、黃金、外匯、不動(dòng)產(chǎn)等投資品,獲取投資回報(bào),加速個(gè)人或家庭資產(chǎn)的增長(zhǎng),從而促使家庭生活水平的提高。它不同于個(gè)人理財(cái),個(gè)人理財(cái)除了講個(gè)人投資籌劃之外,也講個(gè)人生活籌劃。(個(gè)人理財(cái)就是對(duì)個(gè)人或家庭的財(cái)務(wù)進(jìn)行科學(xué)的、有計(jì)劃的、系統(tǒng)的全方位管理,以實(shí)現(xiàn)個(gè)人財(cái)產(chǎn)的合理安排、消費(fèi)和使用,有效地增值和保值。)1.2投資理財(cái)熱產(chǎn)生的原因1.2.1宏觀經(jīng)濟(jì)背景1.2.1.1國(guó)民經(jīng)濟(jì)的持續(xù)高
2、速增長(zhǎng)自1978年經(jīng)濟(jì)體制改革開(kāi)放以來(lái),我國(guó)的國(guó)民經(jīng)濟(jì)持續(xù)了30余年的高速增長(zhǎng),已成為世界上經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)最快的國(guó)家?!笆晃濉逼陂g,則表現(xiàn)更為突出:中國(guó)經(jīng)濟(jì)年均增長(zhǎng)11.2%,遠(yuǎn)高于同期3.5%的世界平均水平?!笆晃濉鼻皟赡?,中國(guó)經(jīng)濟(jì)分別增長(zhǎng)12.7%和14.2%;2008年和2009年,受國(guó)際金融危機(jī)沖擊,但仍然保持了9%以上的增長(zhǎng)率,2010年中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率達(dá)到10.3%。與此同時(shí),“十一五”期間,我國(guó)經(jīng)濟(jì)總量的國(guó)際地位實(shí)現(xiàn)“三連跳”。國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值(GDP)居世界的位次從2005年的第5位提升到2006的第4位、2007年的第3
3、位,2010年首次超過(guò)日本,成為世界第二大經(jīng)濟(jì)體。由此,我國(guó)的國(guó)民經(jīng)濟(jì)仍然保持著持續(xù)多年穩(wěn)定增長(zhǎng)的勢(shì)頭,發(fā)展呼喚投資。1.2.1.2國(guó)家政策的推動(dòng)國(guó)家一系列改革開(kāi)放經(jīng)濟(jì)政策的制定和實(shí)施,為百姓投資理財(cái)開(kāi)辟了廣闊的空間。1.2.1.3投資渠道、投資工具增多隨著金融體制改革的不斷發(fā)展,金融市場(chǎng)逐步放開(kāi),人們可以選擇的投資方式日益增多,投資者可以自主地將資金分布于銀行19存款、債券、股票、期貨、保險(xiǎn)、房地產(chǎn)等各個(gè)領(lǐng)域。同時(shí),各類理財(cái)工具也在競(jìng)爭(zhēng)中推陳出新,不斷擴(kuò)展著個(gè)人投資理財(cái)?shù)目臻g。1.2.2微觀經(jīng)濟(jì)背景中國(guó)經(jīng)濟(jì)持續(xù)發(fā)展,個(gè)人收入水平
4、顯著提高,可供個(gè)人支配的財(cái)產(chǎn)份額逐漸增長(zhǎng):從微觀環(huán)境上看,在經(jīng)濟(jì)發(fā)展過(guò)程中,個(gè)人收入水平同步提高。同時(shí),隨著醫(yī)療、養(yǎng)老、住房等制度的改革,個(gè)人收入也逐步包含了計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制工資收入中所不具備的許多內(nèi)容,這樣在客觀上提高了個(gè)人收入水平的絕對(duì)額,個(gè)人支配的財(cái)產(chǎn)份額在GDP中的比重也相應(yīng)提高。另一方面,中國(guó)歷來(lái)把節(jié)儉當(dāng)作一種美德,節(jié)儉在老百姓思想中根深蒂固,這表現(xiàn)在經(jīng)濟(jì)生活中,個(gè)人財(cái)富的存量不斷攀升,人們手中可支配的余錢逐漸增多,有條件思考自己的剩余資金如何去投資。1.2.3其他原因富裕階層的投資理財(cái)成功對(duì)大眾消費(fèi)投資起到了重要的示范作用
5、,眾多投資人受到別人發(fā)財(cái)致富的誘導(dǎo)和刺激,投資觀念逐漸增強(qiáng);預(yù)期通貨膨脹,要求保值增值心理的增強(qiáng)。1.3進(jìn)行家庭投資理財(cái)?shù)谋匾阅悴焕碡?cái),財(cái)不理你,這個(gè)理財(cái)口號(hào)已不新鮮。自08年開(kāi)始流行‘跑不過(guò)劉翔,總得跑過(guò)CPI’,在CPI居高不下,大于銀行實(shí)際存款利率的時(shí)候,進(jìn)行家庭理財(cái)投資就顯得尤為重要。影響我們生活水平生活質(zhì)量的因素很多,通貨膨脹,國(guó)家的宏觀政策是我們不能夠改變的。開(kāi)源節(jié)流,源即來(lái)源具體指的是收入,流即支出,支出我們很難減少,所以我們能夠做的即是增加收入。怎么增加收入呢?把8個(gè)小時(shí)的工作時(shí)間延長(zhǎng)到10個(gè)小時(shí)?這樣的代價(jià)未免
6、太大了,為什么我們不從其他的角度來(lái)增加收入呢?這就是投資的必要性了。投資就是用手上的富余資金通過(guò)一定的渠道進(jìn)行資本運(yùn)作。投資的目的是獲得資產(chǎn)的保值,增值,簡(jiǎn)單的說(shuō)就是賺錢,增加自己的購(gòu)買力,能夠在物價(jià)上漲的同時(shí)不降低自己手里的銀子所能夠買的東西的數(shù)量和質(zhì)量,這是保值,而增值就是能夠買更多的東西。191.4投資理財(cái)中要考慮的因素1.4.1風(fēng)險(xiǎn)程度任何投資都涉及到風(fēng)險(xiǎn)與收益之間的平衡。風(fēng)險(xiǎn)越高,收益越大,風(fēng)險(xiǎn)越低,收益越小,即收益與風(fēng)險(xiǎn)是成正比例關(guān)系的。銀行存款風(fēng)險(xiǎn)較小,但收益也較低;股票的價(jià)格波動(dòng)幅度大,風(fēng)險(xiǎn)程度高,但潛在的回報(bào)也較
7、高。所以投資者必須在不同類別的投資資產(chǎn)上作出風(fēng)險(xiǎn)與回報(bào)的選擇。1.4.2獲利能力獲利能力主要取決于投資工具的類別,如銀行存款只能提供較低的利息收入而無(wú)資本利得;股票則可以提供較豐厚的資本利得,但無(wú)固定收入。另外,獲利能力還受投資者的資金情況、投資技巧、宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì),投資者的心理預(yù)期等多種因素的影響。1.4.3可流動(dòng)性所謂流動(dòng)性就是指資產(chǎn)兌現(xiàn)成現(xiàn)金的能力。如活期存款是一項(xiàng)具有較高流動(dòng)性的資產(chǎn),可隨時(shí)兌換成現(xiàn)金。房地產(chǎn)投資則是流動(dòng)性較低的資產(chǎn)。一般來(lái)說(shuō),流動(dòng)性大小與收益的大小成反比,即流動(dòng)性越高,收益越低;反之,流動(dòng)性越低,收益則越高
8、。1.4.4投資期限投資期限與投資風(fēng)險(xiǎn)有直接關(guān)聯(lián)。投資期限長(zhǎng)就有充分的增值和扭虧為盈的機(jī)會(huì)。投資理財(cái)是一個(gè)長(zhǎng)期的過(guò)程,不追求短期利益而注重長(zhǎng)期投資回報(bào)是理財(cái)?shù)恼嬷B所在。投資期限的長(zhǎng)短要受到投資者的投資目標(biāo)、資金實(shí)力、預(yù)期經(jīng)濟(jì)形勢(shì)等因素的影響。2目前