資源描述：
《融資融券業(yè)務基礎知識簡介》由會員上傳分享，免費在線閱讀，更多相關內容在教育資源-天天文庫。
1、融資融券業(yè)務基礎知識簡介2012年2月12內容概要長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD132業(yè)務流程基礎知識實戰(zhàn)操作2融資融券證券公司向客戶出借資金供其買入上市證券或者出借上市證券供其賣出，并收取擔保物的經營活動。長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD基礎知識3長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD基礎知識融資融券業(yè)務與普通業(yè)務的主要區(qū)別：1、投資策略不同2、杠桿效應3、不僅包括委托買賣交易還包括借貸關系4、風險性不同融資融券對于證券市場的影
2、響：1、提高個股定價效率，降低股市的波動性。信用交易和現(xiàn)貨交易的相互配合可以增加證券的供求彈性。2、擴大市場容量，增強證券市場的流動性。3、影響股指期貨定價。業(yè)務特點4長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD基礎知識業(yè)務特點融資融券對于客戶交易的積極意義：1、雙向獲利模式2、避險的工具3、杠桿4、對沖套利工具5、更豐富的金融產品6、間接實現(xiàn)T+05長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD基礎知識保證金投資者融入資金或證券時，證券公司向其收取一定比例的保證金，保證金可以證券公司認可的
3、證券充抵?？沙涞直ＷC金的證券：國債、基金、股票B股可作為金融資產，但不能充抵保證金折算率充抵保證金的證券在計算保證金金額時按其證券市值進行折算的比率。每家公司公布的折算率不得高于滬深交易所規(guī)定的上限。公司可充抵保證金證券折算率可通過www.cgws.com融資融券業(yè)務專欄查詢6長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD基礎知識現(xiàn)金標的證券擔保證券擔保物客戶對公司融資融券所生債務的擔保，為投資者信用資金賬戶和信用證券賬戶內的所有資產。投資者融入資金可買入的證券和公司可對投資者融出的證券。（交易所公布的為285只，滬1
4、80+4ETF；深98+3ETF）現(xiàn)金包含客戶自有現(xiàn)金和融券賣出所得資金。擔保證券包含客戶提交的充抵保證金的證券和融資買入的證券。保證金7長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD基礎知識用于控制投資者初始資金的放大倍數(shù)；保證金比例越高，投資者可融資融券的規(guī)模越少，財務杠桿效應越低；滬深交易所規(guī)定標的證券保證金比例不得低于50%；證監(jiān)會規(guī)定試點期間初始保證金比例不得低于60%。200萬可融入資金或證券：保證金100萬50%的保證金比例保證金比例8+作為保證金的現(xiàn)金+充抵保證金的證券市值*折算率+融資融券交易的浮盈-
5、未了結融資融券交易已占用保證金部分-相關利息、費用長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD基礎知識保證金可用余額=客戶用于充抵保證金的現(xiàn)金、證券市值及融資融券交易產生的浮盈經折算后形成的保證金總額，減去投資者未了結融資融券交易已占用保證金和相關利息、費用的余額。保證金可用余額9長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD基礎知識客戶擔保物價值與其融資融券債務之間的比例。最低維持擔保比例（即平倉線）為130%，低于此比例時投資者須在2個交易日內追加擔保物，使其回升到150%以上，否則將被
6、強制平倉；當維持擔保比例高于300%時，投資者可以提取現(xiàn)金或充抵保證金的有價證券，但提取后維持擔保比例不得低于300%。維持擔保比例10長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD基礎知識投資者可融資融券額的最高限額授信原則1、不超過客戶申請的額度授信額度2、授信額度不得超過公司對單一客戶確定的額度上限，即融資額度占凈資本比例上限為2％，融券額度占凈資本比例上限為1%3、不超過客戶金融資產的1/25、客戶賬戶資產總額*信用等級評定系數(shù)（K）以上以取孰低為原則，確定為公司對客戶授信額度的上限授信額度1112內容概要長城
7、證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD132業(yè)務流程基礎知識實戰(zhàn)操作12長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD業(yè)務流程征信授信業(yè)務申請投資者營業(yè)部受理申請營業(yè)部上傳資料融資融券業(yè)務部13客戶只能與一家證券公司簽訂融資融券合同??！通知營業(yè)部審核通過融資融券業(yè)務部營業(yè)部投資者簽署融資融券合同長城證券有限責任公司GREATWALLSECURITIESCO.,LTD業(yè)務流程開立信用帳戶轉入擔保品開始融資融券交易監(jiān)控融資融券交易賬戶激活14長城證券有限責任公司GREATWALLSECURIT
8、IESCO.,LTD業(yè)務流程—需注意的問題客戶資質資料填寫拍照留痕1、開戶時間，在公司開戶滿18個月以上；2、資產門檻：個人50萬以上、機構注冊資本5
