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《改制上市前后我國國有商業(yè)銀行效率比較分析》由會員上傳分享，免費(fèi)在線閱讀，更多相關(guān)內(nèi)容在工程資料-天天文庫。
1、改制上市前后我國國有商業(yè)銀行效率比較分析我國國有商業(yè)銀行改制上市前后效率的變化十分顯著。改制能使銀行的股權(quán)合理分散，建立有效的公司治理架構(gòu)和完善的金融企業(yè)制度，促進(jìn)科學(xué)的經(jīng)營決策。上市有利于引進(jìn)戰(zhàn)略投資者，增強(qiáng)資源配置能力，并形成對銀行的外部壓力。完善資本結(jié)構(gòu)和治理結(jié)構(gòu)，轉(zhuǎn)變發(fā)展模式和增長方式，改進(jìn)內(nèi)部控制機(jī)制和風(fēng)險防御能力，是改制上市銀行提高效率的根本舉措。關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；改制；上市；效率 一、改制上市對提高商業(yè)銀行效率的作用 商業(yè)銀行的效率指商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)活動中投入與產(chǎn)出或成本與收益之間的對比關(guān)系。從本
2、質(zhì)上講，它是銀行的資源配置能力、市場競爭能力和可持續(xù)發(fā)展能力的總和?！ ∽?004年起，我國幾大國有商業(yè)銀行先后進(jìn)行了股份制改造并陸續(xù)上市。股份制改造，能使銀行的股權(quán)合理分散，建立有效的公司治理架構(gòu)和完善的金融企業(yè)制度，促進(jìn)科學(xué)合理的經(jīng)營決策和利益分配。改制后，銀行的產(chǎn)權(quán)清晰，所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)分離，股東大會、董事會、監(jiān)事會和管理層的權(quán)利、責(zé)任、利益和風(fēng)險協(xié)調(diào)統(tǒng)一，銀行能夠在法律和監(jiān)管制度的框架內(nèi)自主經(jīng)營，自負(fù)盈虧，自擔(dān)風(fēng)險，自求發(fā)展，形成權(quán)利與責(zé)任相制衡、激勵與約束相協(xié)調(diào)的運(yùn)行機(jī)制，促進(jìn)效率的提高。上市，則有利于引
3、進(jìn)戰(zhàn)略投資者，開拓資金，改善資本結(jié)構(gòu)，增強(qiáng)資源配置能力。上市后，股票價格成為低成本地度量銀行業(yè)績的標(biāo)準(zhǔn)，從而可以通過明確的股價信號發(fā)揮市場的監(jiān)督作用，形成對銀行的外部壓力，促使銀行調(diào)整經(jīng)營行為，降低風(fēng)險，力求效率的最大化?！ 《?、改制上市前我國國有商業(yè)銀行效率分析 1.盈利能力和資產(chǎn)質(zhì)量分析 根據(jù)銀行年報和有關(guān)資料，將2002年我國三大國有商業(yè)銀行與當(dāng)時具有代表性的四個境外銀行的主要財務(wù)指標(biāo)列表比較如下。表2-12002年我國三大國有商業(yè)銀行與境外代表性銀行主要財務(wù)指標(biāo)(百萬美元，%)銀行名稱資產(chǎn)總額資本利潤
4、率資產(chǎn)利潤率資本充足率不良貸款率花旗銀行105145038.82.0810.922.67美洲銀行62176424.51.6312.671.92匯豐銀行69638123.51.1612.993.0富國銀行30746531.91.7810.451.39工商銀行5242353.20.145.7629.8中國銀行4061506.70.328.327.5建設(shè)銀行3340614.40.196.8819.3 可以發(fā)現(xiàn)，改制前我國國有商業(yè)銀行的資產(chǎn)規(guī)模與境外先進(jìn)銀行相比，差別并不很懸殊；但盈利能力和資產(chǎn)質(zhì)量存在明顯的差距：盈利
5、能力差，資本金不足，不良資產(chǎn)比例高。我國三家銀行資本利潤率、資產(chǎn)利潤率的平均值分別不及境外四家銀行平均值的六分之一、七分之一，而不良貸款率的平均值則高達(dá)境外銀行的十倍以上，工行和建行的資本充足率還低于巴塞爾協(xié)議8%的要求以下。由此可見，改制前我國國有商業(yè)銀行資產(chǎn)質(zhì)量不良、效率低下的問題十分突出。 2.效率低下的原因分析 由基本財務(wù)數(shù)據(jù)，已能看出我國國有商業(yè)銀行改制前效率低下的程度，但還需進(jìn)一步分析產(chǎn)生這些問題的內(nèi)部機(jī)理。對此，國內(nèi)學(xué)者進(jìn)行了深入研究，得出了一些具有共識性的結(jié)論。 體制上的弊端是國有商業(yè)銀行經(jīng)
6、營狀況不良、效率低下的根本原因。首先，產(chǎn)權(quán)主體單一（國有獨(dú)資），產(chǎn)權(quán)界定模糊，政企不分，使國有商業(yè)銀行難以成為真正的市場主體，難以建立以風(fēng)險管理和創(chuàng)造效益為目標(biāo)的機(jī)制。其次，銀行的貸款結(jié)構(gòu)過分向國有大企業(yè)傾斜，行政干預(yù)致使銀行對一些經(jīng)營管理水平低、產(chǎn)品滯銷的國有企業(yè)一再發(fā)放貸款，產(chǎn)生了大量的不良資產(chǎn)。許多貸款進(jìn)入地方政府推動的項目建設(shè)，或成為地方政府財政政策的配套資金，其中有些項目進(jìn)度緩慢，效益低下，使銀行的經(jīng)營風(fēng)險增大。另外，在運(yùn)行機(jī)制方面，管理模式僵化，金融監(jiān)管松弛，內(nèi)部控制機(jī)制不健全，再加上員工整體素質(zhì)不高
7、，進(jìn)一步對銀行的效益產(chǎn)生了負(fù)面影響。 三、改制上市后我國國有商業(yè)銀行效率分析 1.財務(wù)狀況得到明顯改善 2003年，國務(wù)院決定開展中國銀行和建設(shè)銀行股份制改革試點(diǎn)工作。2004至2006年，中國銀行、建設(shè)銀行和工商銀行相繼完成改制并上市。改制上市使我國國有商業(yè)銀行引進(jìn)了境內(nèi)外機(jī)構(gòu)投資者，開拓了資本金，改善了財務(wù)狀況，提高了效益。三大銀行都實現(xiàn)了資產(chǎn)的穩(wěn)步均衡增長，盈利能力和資產(chǎn)質(zhì)量得到明顯提升?！ 「鶕?jù)中國銀監(jiān)會和各銀行的年報，將三大銀行都完成改制上市后2007年的主要財務(wù)指標(biāo)列表如下。表3-12007年我
8、國三大改制上市國有商業(yè)銀行主要財務(wù)指標(biāo)（億元人民幣，%）銀行名稱利潤資本利潤率資產(chǎn)利潤率資本充足率不良貸款率工商銀行81216.151.0113.092.74中國銀行62014.221.0913.343.12建設(shè)銀行69119.501.1512.582.60 可以看出，改制上市后，三大國有商業(yè)銀行的盈利能力和資產(chǎn)質(zhì)量都得到了顯著的改善。2007年三大銀行資本利潤率的平均
