對衍生金融工具會計問題的探討

《對衍生金融工具會計問題的探討》由會員上傳分享，免費(fèi)在線閱讀，更多相關(guān)內(nèi)容在工程資料-天天文庫。

1、對衍生金融工具會計問題的探討衍生金融工具(DerivativeFinancialinstruments),又稱派生金融工具。它是根據(jù)股價、利率、匯率等未來行情趨勢，采用支付少量保證金或權(quán)利金簽訂跨期合同或互換不同金融工具等交易形式的新興金融工具，其價值是從基本的資產(chǎn)或某種基礎(chǔ)性的利率或指數(shù)衍生而來。具有品種繁多，交易量巨大；規(guī)避風(fēng)險，獲取巨額投資利潤；拓寬籌資渠道，降低籌資成本等功能，同時也具有跨期、表外交易、不確定性、高風(fēng)險等特征。一方面,使參與交易的會計主體要承擔(dān)未來金融市場價格變動帶來的高額盈虧；另一方面，衍生金融工具的不斷湧現(xiàn)，交易量的不斷增加，必然要求會計對其帶來的有關(guān)經(jīng)

2、濟(jì)業(yè)務(wù)進(jìn)行連續(xù)、系統(tǒng)、綜合的反映與監(jiān)督。然而，運(yùn)用傳統(tǒng)會計模式無法準(zhǔn)確披露這些交易，其對會計主體財務(wù)狀況的影響在報表上也無法體現(xiàn)，這就迫切要求我們對現(xiàn)行會計的要素定義、收入與費(fèi)用確認(rèn)、計量基礎(chǔ)及信息披露等方面進(jìn)行重新思考。一、衍生金融工具對會計理論和實(shí)務(wù)的沖擊衍生金融工具的發(fā)展給現(xiàn)行會計理論和時務(wù)帶來瞭深刻的變革。單就財務(wù)會計理論而言，其理論核心已受到瞭衍生工具的全面性挑戰(zhàn)，對財務(wù)會計理論產(chǎn)生瞭強(qiáng)大的沖擊1.對會計要素定義的沖擊衍生金融工具的運(yùn)用最終構(gòu)成金融資產(chǎn)或金融負(fù)債，所以對衍生金融工具的確認(rèn)也就是對金融資產(chǎn)或金融負(fù)債的確認(rèn)。傳統(tǒng)的會計理論中，將資産、負(fù)債這兩個要素定義的共同基

3、礎(chǔ)均在於強(qiáng)調(diào)由過去發(fā)生的交易事項引起，即隻有對已經(jīng)發(fā)生的事項才確認(rèn)，反之未來發(fā)生的事項是不能確認(rèn)的?？梢姡F(xiàn)行資產(chǎn)負(fù)債定義的核心是發(fā)生在過去的交易事項，而且在將來必定會引起經(jīng)濟(jì)利益或資源的流入或流出。衍生金融工具隻是一種金融合約，實(shí)現(xiàn)合約的交易要素要發(fā)生在將來，而且這項交易有可能永遠(yuǎn)不會發(fā)生。同時，即使合約履行，由於衍生金融工具本身的風(fēng)險性，它可能引起的未來經(jīng)濟(jì)利益或資源的流入或流出在時間與數(shù)量上均不可能事先確定，無法準(zhǔn)確地計量。衍生金融工具產(chǎn)生的權(quán)利與義務(wù)給現(xiàn)行資産和負(fù)債定義提出瞭挑戰(zhàn)2?對會計確認(rèn)基礎(chǔ)的沖擊現(xiàn)代財務(wù)會計的確認(rèn)標(biāo)是建立在權(quán)責(zé)發(fā)生制基礎(chǔ)之上的，按照權(quán)責(zé)發(fā)生制，企業(yè)不

4、是在收到或付出現(xiàn)金時記錄經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)對企業(yè)所產(chǎn)生的影響，而是在經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)發(fā)生期間記錄其對企業(yè)的影響。在實(shí)際應(yīng)用中，權(quán)責(zé)發(fā)生制常與收入實(shí)現(xiàn)和費(fèi)用配比等原則聯(lián)系在一起，並要求所確認(rèn)的收入必須是已實(shí)現(xiàn)的。而衍生金融工具從合約簽訂到最終履行完成有一個時間過程，其發(fā)生都標(biāo)志著將來一系列的財務(wù)變動，且衍生金融工具本身具有很大的風(fēng)險性，這就使得其所能引起的未來期間的經(jīng)濟(jì)利益的增減在時間和金額上具有較大的不確定性，所以按照現(xiàn)行財務(wù)會計制度的規(guī)定，無法揭示衍生金融工具可能給企業(yè)帶來的具有重大影響的損益和風(fēng)險。一旦決策者未獲取該方面的信息，就可能形成巨大損失3?對會計計量基礎(chǔ)的沖擊現(xiàn)行會計的計量基礎(chǔ)是歷史成

5、本，具有客觀性、可驗證性且成本易於取得等優(yōu)點(diǎn)而廣為接受。但對於衍生金融工具卻有著種種不適應(yīng)，尤其是衍生金融工具在確認(rèn)時的計量困難更大。首先,衍生金融工具是一種未來履行的金融合約，它隻產(chǎn)生特定的權(quán)利和義務(wù)，實(shí)際交易或事項尚未發(fā)生，因而沒有實(shí)際成本；其次，衍生交易合同從簽訂到對沖再到交割或換回原有資產(chǎn)，體現(xiàn)的是一個過程，是連續(xù)的，而不像一般工商交易活動那樣購入貨物計入成本，銷售獲得收益一樣清晰明瞭。而且衍生工具交易的標(biāo)的物基礎(chǔ)市價隨時隨地都在變動，具有很大的風(fēng)險性，即衍生金融工具所引起的未來經(jīng)濟(jì)利益或資源流入、流出，在金額、時間上均有較大的不確定性，這種變動在以實(shí)際成本為基礎(chǔ)的傳統(tǒng)會計

6、報表中根本無法反映出來。如果奉行歷史成本原則，那麼在持有衍生金融工具的過程中，會計信息使用者就無法從會計報表中獲取足夠的信息來清楚地瞭解會計主體現(xiàn)在可能承擔(dān)的權(quán)利和義務(wù)、風(fēng)險或收益?？梢姡谖磥砥陂g維持金融工具的初始成本也是不客觀的，現(xiàn)行會計計量基礎(chǔ)勢必進(jìn)行創(chuàng)新4.對財務(wù)報告的沖擊揭示衍生金融工具的信息，目的就是要通過會計報告向使用者提供已確認(rèn)或未確認(rèn)的金融工具對企業(yè)財務(wù)狀況、經(jīng)營成果以及現(xiàn)金流量等方面影響的信息，以利於報表使用者合理地估計有關(guān)金融工具的風(fēng)險和未來現(xiàn)金流量。但現(xiàn)行會計報告並不能很好地滿足這一要求。這主要體現(xiàn)在兩個方面：首先，對財務(wù)報表結(jié)構(gòu)及編制方法的沖擊。由前三個

7、沖擊可以看出，由於現(xiàn)行會計確認(rèn)、計量的缺陷，以及現(xiàn)行會計報告的結(jié)構(gòu)和編報方法等方面的問題，衍生金融工具根本無法在財務(wù)報表中進(jìn)行披露，無法充分地適應(yīng)金融工具不斷創(chuàng)新情況下報表使用者的信息需求；其次，對財務(wù)報表充分揭示原則的沖擊。衍生金融工具合約從簽訂到最終履行合約，需要一個過程或一段時期，而傳統(tǒng)交易是發(fā)生的即時或即期交易。因此，傳統(tǒng)的會計理論基於客觀性原則，對於衍生金融工具在履約過程中未實(shí)現(xiàn)的公允價值的變化，采取不予以確認(rèn)的做法，隻能成為表外項目，致使會計財務(wù)報表不能全