第11講-風(fēng)險(xiǎn)矩陣、風(fēng)險(xiǎn)管理原則與組合風(fēng)險(xiǎn)、系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)衡量.doc

《第11講-風(fēng)險(xiǎn)矩陣、風(fēng)險(xiǎn)管理原則與組合風(fēng)險(xiǎn)、系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)衡量.doc》由會(huì)員上傳分享，免費(fèi)在線閱讀，更多相關(guān)內(nèi)容在教育資源-天天文庫。

1、中級(jí)財(cái)務(wù)管理（2019）考試輔導(dǎo)第二章++財(cái)務(wù)管理基礎(chǔ)?（三）風(fēng)險(xiǎn)矩陣1、含義及坐標(biāo)設(shè)置含義風(fēng)險(xiǎn)矩陣，是指按照風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性和風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后果的嚴(yán)重程度，將風(fēng)險(xiǎn)繪制在矩陣圖中，展示風(fēng)險(xiǎn)及其重要性等級(jí)的風(fēng)險(xiǎn)管理工具方法。坐標(biāo)設(shè)置風(fēng)險(xiǎn)矩陣坐標(biāo)，是以風(fēng)險(xiǎn)后果嚴(yán)重程度為縱坐標(biāo)、以風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性為橫坐標(biāo)的矩陣坐標(biāo)圖。?????可能性嚴(yán)重度????幾乎不會(huì)發(fā)生不太可能發(fā)生可能發(fā)生很可能發(fā)生幾乎肯定發(fā)生極輕微較小風(fēng)險(xiǎn)較小風(fēng)險(xiǎn)較小風(fēng)險(xiǎn)較小風(fēng)險(xiǎn)一般風(fēng)險(xiǎn)輕微較小風(fēng)險(xiǎn)較小風(fēng)險(xiǎn)一般風(fēng)險(xiǎn)一般風(fēng)險(xiǎn)一般風(fēng)險(xiǎn)普通較小風(fēng)險(xiǎn)一般風(fēng)險(xiǎn)一般風(fēng)險(xiǎn)一般風(fēng)險(xiǎn)

2、嚴(yán)重風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重較小風(fēng)險(xiǎn)一般風(fēng)險(xiǎn)一般風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重風(fēng)險(xiǎn)非常嚴(yán)重一般風(fēng)險(xiǎn)一般風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重風(fēng)險(xiǎn)圖2-13?????風(fēng)險(xiǎn)矩陣2、風(fēng)險(xiǎn)矩陣的優(yōu)缺點(diǎn)優(yōu)點(diǎn)為企業(yè)確定各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)重要性等級(jí)提供了可視化的工具。缺點(diǎn)（1）需要對(duì)風(fēng)險(xiǎn)重要性等級(jí)標(biāo)準(zhǔn)、風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性、后果嚴(yán)重程度等做出主觀判斷，可能影響使用的準(zhǔn)確性；（2）應(yīng)用風(fēng)險(xiǎn)矩陣所確定的風(fēng)險(xiǎn)重要性等級(jí)是通過相互比較確定的，因而無法將列示的個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)重要性等級(jí)通過數(shù)學(xué)運(yùn)算得到總體風(fēng)險(xiǎn)的重要性等級(jí)。?【例題·多選題】下列有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)矩陣這種風(fēng)險(xiǎn)管理工具的表述正確的有（　?。?。A.可

3、以對(duì)風(fēng)險(xiǎn)重要性等級(jí)標(biāo)準(zhǔn)、風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性、后果嚴(yán)重程度做出客觀準(zhǔn)確的判斷B.可以將列示的個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)重要性等級(jí)通過數(shù)學(xué)運(yùn)算得到總體風(fēng)險(xiǎn)的重要性等級(jí)C.為企業(yè)確定各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)重要性等級(jí)提供了可視化的工具D.應(yīng)用風(fēng)險(xiǎn)矩陣所確定的風(fēng)險(xiǎn)重要性等級(jí)是通過相互比較確定的【答案】CD【解析】利用風(fēng)險(xiǎn)矩陣需要對(duì)風(fēng)險(xiǎn)重要性等級(jí)標(biāo)準(zhǔn)、風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性、后果嚴(yán)重程度等做出主觀判斷，可能影響使用的準(zhǔn)確性，選項(xiàng)A錯(cuò)誤；應(yīng)用風(fēng)險(xiǎn)矩陣所確定的風(fēng)險(xiǎn)重要性等級(jí)是通過相互比較確定的，因而無法將列示的個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)重要性等級(jí)通過數(shù)學(xué)運(yùn)算得到總體風(fēng)險(xiǎn)的重要性等級(jí)，選項(xiàng)

4、B錯(cuò)誤。（四）風(fēng)險(xiǎn)管理原則1.融合性原則企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)與企業(yè)的戰(zhàn)略設(shè)定、經(jīng)營管理與業(yè)務(wù)流程相結(jié)合。2.全面性原則企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)覆蓋企業(yè)所有的風(fēng)險(xiǎn)類型、業(yè)務(wù)流程、操作環(huán)節(jié)和管理層級(jí)與環(huán)節(jié)。3.重要性原則企業(yè)應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)價(jià)，確定需要進(jìn)行重點(diǎn)管理的風(fēng)險(xiǎn)，并有針對(duì)性地實(shí)施重點(diǎn)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)，及時(shí)識(shí)別、應(yīng)對(duì)。4.平衡性原則企業(yè)應(yīng)權(quán)衡風(fēng)險(xiǎn)與回報(bào)、成本與收益之間的關(guān)系。?【例題·判斷題】風(fēng)險(xiǎn)管理的平衡性原則是指企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)與企業(yè)的戰(zhàn)略設(shè)定、經(jīng)營管理與業(yè)務(wù)流程相結(jié)合。（　　）【答案】×【解析】風(fēng)險(xiǎn)管理的平衡性原則是指企業(yè)應(yīng)權(quán)衡風(fēng)

5、險(xiǎn)與回報(bào)、成本與收益之間的關(guān)系。風(fēng)險(xiǎn)管理的融合性原則是指企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)與企業(yè)的戰(zhàn)略設(shè)定、經(jīng)營管理與業(yè)務(wù)流程相結(jié)合?！纠}?單選題】下列不屬于風(fēng)險(xiǎn)管理原則的是（　　）A.融合性原則B.全面性原則原創(chuàng)不易，侵權(quán)必究第8頁中級(jí)財(cái)務(wù)管理（2019）考試輔導(dǎo)第二章++財(cái)務(wù)管理基礎(chǔ)C.重要性原則D.客觀性原則【答案】D【解析】風(fēng)險(xiǎn)管理原則包括融合性原則、全面性原則、重要性原則及平衡性原則。（五）風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策含義方法舉例規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)當(dāng)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)所造成的損失不能由該資產(chǎn)可能獲得的收益予以抵消時(shí)，應(yīng)當(dāng)放棄該資產(chǎn)，以規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)拒絕與不

6、守信用的廠商業(yè)務(wù)往來；放棄可能明顯導(dǎo)致虧損的投資項(xiàng)目；新產(chǎn)品在試制階段發(fā)現(xiàn)諸多問題而果斷停止試制減少風(fēng)險(xiǎn)包括：（1）控制風(fēng)險(xiǎn)因素，減少風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生；（2）控制風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的頻率和降低風(fēng)險(xiǎn)損害程度進(jìn)行準(zhǔn)確的預(yù)測(cè)；對(duì)決策進(jìn)行多方案優(yōu)選和相機(jī)替代；及時(shí)與政府部門溝通獲取政策信息；在開發(fā)新產(chǎn)品前，充分進(jìn)行市場(chǎng)調(diào)研；采用多領(lǐng)域、多地域、多項(xiàng)目、多品種的經(jīng)營或投資以分散風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)對(duì)可能給企業(yè)帶來災(zāi)難性損失的資產(chǎn)，企業(yè)應(yīng)以一定代價(jià)，采取某種方式轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)向?qū)I(yè)性保險(xiǎn)公司投保；采取合資、聯(lián)營、聯(lián)合開發(fā)等措施實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)；通過技術(shù)轉(zhuǎn)讓

7、、租賃經(jīng)營和業(yè)務(wù)外包等實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移接受風(fēng)險(xiǎn)包括風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)和風(fēng)險(xiǎn)自保兩種①風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)是指風(fēng)險(xiǎn)損失發(fā)生時(shí)，直接將損失攤?cè)氤杀净蛸M(fèi)用，或沖減利潤；②風(fēng)險(xiǎn)自保是指企業(yè)預(yù)留一筆風(fēng)險(xiǎn)金或隨著生產(chǎn)經(jīng)營的進(jìn)行，有計(jì)劃地計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備等?【例題?單選題】某公司購買一批貴金屬材料，為避免資產(chǎn)被盜而造成的損失，向財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司進(jìn)行了投保，則該公司采取的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策是（　　）。（2018年卷Ⅰ）A.規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)B.接受風(fēng)險(xiǎn)C.轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)D.減少風(fēng)險(xiǎn)【答案】C【解析】對(duì)可能給企業(yè)帶來災(zāi)難性損失的資產(chǎn)，企業(yè)以一定代價(jià)，采取某種方式將風(fēng)險(xiǎn)損失轉(zhuǎn)嫁給他人承

8、擔(dān)。如向?qū)I(yè)性保險(xiǎn)公司投保等?！纠}?單選題】下列各種風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施中，能夠轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)的是（　?。?。（2013年）A.業(yè)務(wù)外包B.多元化投資C.放棄虧損項(xiàng)目D.計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備【答案】A【解析】選項(xiàng)A屬于轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)的措施，選項(xiàng)B屬于減少風(fēng)險(xiǎn)的措施，選項(xiàng)C屬于規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的措施，選項(xiàng)D屬于接受風(fēng)險(xiǎn)中的風(fēng)險(xiǎn)自保。三、證券資產(chǎn)組合的風(fēng)險(xiǎn)與收益兩個(gè)或兩個(gè)以上資產(chǎn)所構(gòu)成的集合，稱為資產(chǎn)組合。如果資產(chǎn)組合中